“疫情對產(chǎn)業(yè)發(fā)展既是挑戰(zhàn)也是機遇。一些傳統(tǒng)行業(yè)受沖擊較大，而智能制造、無人配送、在線消費、醫(yī)療健康等新興產(chǎn)業(yè)展現(xiàn)出強大成長潛力。要以此為契機，改造提升傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，培育壯大新興產(chǎn)業(yè)”。此前，國家高層強調(diào)了新興產(chǎn)業(yè)在未來發(fā)展上的空間和潛力，科學技術(shù)的不斷進步將持續(xù)促進、改造甚至顛覆傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)。
分析人士指出，以5g為首新基建對于穩(wěn)投資和推動產(chǎn)業(yè)升級至關(guān)重要，5g建設規(guī)模有望加速擴張，通過科技提升生產(chǎn)力，5g領頭的云產(chǎn)業(yè)鏈有望成為新時代的新基建龍頭。
行業(yè)龍頭率先啟動投資
為推動5g新基建提速，聯(lián)通預計提前一個季度完成全年5g建設。上半年與中國電信力爭完成47個地市、10萬基站的建設任務，三季度力爭與電信一起完成全國25萬基站建設，較原計劃提前一個季度完成全年建設目標。中國移動董事長在中國移動研究院實驗室 5g 測試現(xiàn)場調(diào)研過程中，強調(diào)了堅持把5g建設發(fā)展作為重大政治任務，確保如期完成5g網(wǎng)絡建設。隨著運營商加大5g資源投入以及上游供給端逐步恢復，整體5g產(chǎn)業(yè)鏈有望進入加速建設期。
華為與產(chǎn)業(yè)伙伴聯(lián)合發(fā)布《5g確定性網(wǎng)絡產(chǎn)業(yè)白皮書》。5g確定性網(wǎng)絡是指利用5g網(wǎng)絡資源打造可預期、可規(guī)劃、可驗證，有確定性能力的移動專網(wǎng)，提供差異化的業(yè)務體驗。企業(yè)園區(qū)、港口碼頭、電網(wǎng)等獨立性較強的區(qū)域可以作為確定性網(wǎng)絡優(yōu)先選擇。5g確定性網(wǎng)絡作為運營商拓展2b業(yè)務的核心，將加速云網(wǎng)融合趨勢下云化基礎設施建設。
云上游產(chǎn)業(yè)已步入上行周期
服務器行業(yè)復蘇信號不斷，預示著全球it周期上行拐點已現(xiàn)。亞馬遜、intel 和騰訊云財報大幅改善，全球服務器市場復蘇信號不斷。根據(jù)財報，2019q3amazon單季度capex同比增長34%%u3001環(huán)比增長28%%uff0c相較上一季度（分別為-10%%u548c-3%%uff09大幅改善。2019q3、2019q4intel財報顯示dcg集團收入連續(xù)兩個季度超預期。亞馬遜旗下aws作為全球云計算領軍，而intel是主流x86服務器芯片架構(gòu)主導廠商，兩家領軍公司財報大幅改善預示著全球云計算復蘇跡象。國內(nèi)來看，騰訊2019q3資本支出環(huán)比增長52.04%%uff0c而上一季度環(huán)比增速為-3.20%%uff0c也實現(xiàn)大幅回暖。另外，gartner預計，在云、ai等新型it基礎設施建設的推動下，2020年全球服務器市場將有望復蘇。此外，受云服務廠商需求拉動，英特爾2019q4財報超預期，四季度營收為202億美元，市場預期192.2億美元。
云產(chǎn)業(yè)鏈進入加速發(fā)展期
疫情以來云辦公軟件成為企業(yè)剛需，線上辦公需求暴增，云辦公市場開啟爭奪戰(zhàn)。2003年非典疫情倒逼企業(yè)采用數(shù)字化、移動化的辦公方式，2020年新冠病毒預計將把云辦公推上新的高峰。云辦公已經(jīng)成為各方勢力的必爭之地。
下游云辦公應用的爆發(fā)，帶動上游idc與服務器行業(yè)的需求激增。由于疫情在春節(jié)期間爆發(fā)，各大云辦公軟件似乎還沒有針對流量的爆發(fā)做好準備。釘釘在2020年2月3日通過阿里云緊急擴容1萬臺服務器后，4日再度擴容1萬臺云服務器，以應對群直播和語音視頻會議的流量洪峰。另據(jù)騰訊云官網(wǎng)報道，從1月29日開始到2月6日，騰訊會議每天都在進行資源擴容，日均擴容云主機接近1.5萬臺，8天總共擴容超過10萬臺云主機，共涉及超百萬核的計算資源投入。下游saas應用的需求爆發(fā)，將會帶動整個云產(chǎn)業(yè)鏈的需求上升。
云計算是國內(nèi)未來十年的戰(zhàn)略性機會。隨著云計算、5g和ai三個科技周期共振，疊加近期疫情推動、新基建政策刺激，云產(chǎn)業(yè)鏈景氣度有望持續(xù)高漲。